Voici de brèves desciptions des principaux types d'assurance de personnes disponibles sur le marché canadien.
Assurance vie temporaire
Assurance vie temporaire 100 ans
Assurance vie entière sans participation
Assurance vie entière avec participation
Assurance vie universelle
Assurance invalidité
Assurance maladies graves
Rentes
Assurance vie temporaire
L’assurance vie temporaire est utile dans le cas où une personne a un besoin d’assurance qui se terminera dans un délai prévisible, ou encore si ses ressources financières sont insuffisantes pour lui permettre une protection pendant toute sa vie.
Comme son nom l’indique, ce type de police offre une protection limitée dans le temps, avec une date de terminaison. Si l’assuré décède avant cette date, la prestation de décès est payable, mais s’il décède après cette date alors que la protection est terminée, aucune prestation n’est payable. La période de couverture en question peut être de 10 ans, 20 ans, 30 ans ou se terminer à un certain âge comme 65 ou 75 ans.
Une prime uniforme sera exigible à l’intérieur de la période choisie afin de couvrir le risque de décès pendant cette même période. Selon les caractéristiques prévues au contrat et les options choisies, le niveau de prime variera. Évidemment, plus le délai de renouvellement est court, moins la prime sera élevée (la prime d’une T10 est inférieure à celle d’une T20).
La plupart des contrats temporaires offre un droit de renouvellement à l’échéance et un droit de transformation en assurance vie permanente.
Assurance vie temporaire 100 ans
Même si elle est désignée par le mot « temporaire », une police de ce type a relativement peu de points communs avec les assurances temporaires typiques (T10, T20, etc.).
En fait, il s’agit plutôt d’une assurance vie permanente qui s’apparente davantage à une assurance vie entière sans participation. Elle possède toutes les caractéristiques d’une telle police : prime payable à vie et capital-décès uniforme. Contrairement à la vie entière sans participation, la T100 ne comporte toutefois pas de valeur de rachat ou très rarement.
Assurance vie entière sans participation
L’assurance vie entière est un type d’assurance vie permanente qui offre trois éléments fondamentaux au titulaire de la police : une prime de base garantie, un capital-décès et une valeur de rachat. Il existe deux grands types d’assurance vie entière : « sans participation » et « avec participation ».
La forme la plus simple d’assurance vie entière est la police sans participation. Les montants prévus au contrat, soit la prime, le capital-décès et la valeur de rachat sont établis de façon certaine au début du contrat et ne varieront pas en cours de route.
La prime d’une vie entière sans participation contient une partie épargne afin d’établir la valeur de rachat. La prime est donc forcément plus élevée que celle d’une police T100.
Assurance vie entière avec participation
Certaines polices d’assurance vie confèrent un avantage au titulaire sur une base périodique. Cet avantage est puisé à même les bénéfices que génère la police. En fait, les polices de ce type sont généralement regroupées en un « bassin » à l’intérieur duquel des entrées et sorties de fonds s’effectuent. Lorsque les résultats sont meilleurs que les hypothèses conservatrices sur lesquelles les primes sont basées, les polices sont profitables et la loi exige un remboursement minimal de 90 % de ces bénéfices au titulaire qui est fonction de l’envergure de la compagnie d’assurances (pour les assureurs importants, ce pourcentage peut atteindre 97 %). La répartition de ces profits entre les titulaires est établie de façon discrétionnaire par chaque assureur. Ce droit à une partie des bénéfices est appelé « participation ».
Ce type de police est utilisé pour couvrir un besoin permanent, en particulier dans le contexte de l’objectif de la maximisation de la valeur successorale.
Assurance vie universelle
L’objectif d’une police d’assurance vie universelle (VU) est d’offrir au titulaire une grande flexibilité à l’égard du capital-décès, du paiement des primes, des placements et bien d’autres aspects. L’objectif d’une VU consiste aussi à permettre l’accumulation de placements dont les revenus ne sont pas imposables annuellement et pourront être versés aux bénéficiaires sans incidences fiscales au moment du décès. La plupart des composantes d’une police d’assurance vie universelle peuvent être observées et, dans une certaine mesure, contrôlées.
Ce type de police est également utilisé pour couvrir un besoin permanent dans le contexte de l’objectif de maximisation de la valeur successorale.
Assurance invalidité
L'assurance invalidité perte de revenu a pour but de compenser la perte de revenu de l'assuré advenant son incapacité à la suite d'un accident ou d'une maladie. Elle est souvent appelée assurance salaire. Ce type d'assurance peut aussi couvrir les bonis, les commissions, le revenu d’entreprise et le revenu de profession d’un travailleur.
Il existe également d'autres produits qui couvrent les impacts financiers résultant de l'invalidité de l'individu, tels que l'assurance pour frais généraux, l'assurance pour personnes-clés et l'assurance pour achat-vente dans le cadre d’une convention entre actionnaires.
Assurance maladies graves
L'assurance maladies graves (AMG) introduite dans les années 1990, prévoit le versement d'un montant forfaitaire après la période d’attente prescrite par le contrat, lors du diagnostic de l'une des maladies assurées.
L'AMG ne devrait pas remplacer l'assurance invalidité, mais plutôt en être un complément. En effet, l'AMG ne couvre que certaines maladies, alors que l'assurance invalidité couvre les accidents et plusieurs maladies.
Une maladie grave peut possiblement entraîner des frais supplémentaires non couverts par les régimes publics ou par une assurance maladie complémentaire.
En général, la prestation est payable si la personne survit 30 jours après le diagnostic de la maladie couverte. Si l'assuré décède avant la 31e journée, aucune prestation n'est versée.
Cette prestation est exempte d'impôt et peut servir à couvrir n'importe quelle éventualité financière et éviter à la personne affectée, ou à sa famille, d'avoir à faire des ponctions majeures dans ses sommes accumulées, son fonds de retraite ou à liquider des actifs.
Rentes
En contrepartie d’un certain capital versé à une compagnie d’assurance vie, une personne recevra, selon une périodicité fixée à l’avance, des prestations régulières constituées de remboursement de capital et de revenu d’intérêt.
Il existe deux grands types de rentes : les rentes viagères et les rentes non viagères ou certaines. Dans le cas d’une rente viagère, la durée des versements est établie en fonction de la vie d’une ou de plusieurs personnes. Cette durée n’est donc pas connue à l’avance alors que dans le cas d’une rente certaine, elle est déterminée au moment de la souscription.
